Misceláneo, Normativa, Teoría, , , , , , , , , , ,

Industria bancaria

La industria bancaria engloba a todas las entidades de crédito (Bancos, Cajas de Ahorros y Cooperativas de Crédito).

 

La Zona Euro constituye un espacio geográfico y un área económica con el euro como moneda única. El Eurosistema es su autoridad en la política monetaria y entre sus funciones se encuentra el control de las entidades bancarias.


Las entidades bancarias de la Zona atendiendo en general a su forma social se encuentran agrupadas en organizaciones que defienden los intereses de sus miembros. Tales organizaciones no limitan sus asociados a miembros con sede social en la Zona Euro, ni tan siquiera en la Comunidad Económica Europea (CEE), ya que disponen de asociados en el resto de continentes.

Espacio geográfico

Tomando la información (BCE, 2016-2), publicado por la web del Banco Central Europeo (BCE), se denomina Zona Euro o Eurozona al conjunto de países pertenecientes a la Unión Europea (UE) y cuya moneda de circulación es el euro. Inicialmente en su creación en 1999 fueron 11 estados miembros de la Unión Europea (UE) los que transfirieron sus competencias monetarias al BCE. Actualmente, de los 28 países perteneciente a la UE, 19 forman parte la Zona Euro.
Los países que conforman la Zona Euro son: Alemania, Austria, Bélgica, Chipre, Eslovaquia,Eslovenia, España, Estonia, Finlandia, Francia, Grecia, Irlanda, Italia, Letonia, Lituania,Luxemburgo, Malta, Países Bajos y Portugal (BCE, 2015).

La relación de países perteneciente a la Unión Europeo pero que no participan de la moneda única son: Bulgaria, República Checa, Dinamarca, Croacia, Hungría, Polonia, Rumanía,Suecia y Reino Unido (BCE, 2015).

 

Autoridad monetaria, Banco Central Europeo y Bancos Centrales Nacionales

La autoridad monetaria de la Zona Euro es el Eurosistema. Está compuesto por el Banco Central Europeo (BCE) y los Bancos Centrales Nacionales (BCN) europeos que hayan adaptado la moneda euro.

El BCE con personalidad jurídica propia se crea en 1998 como núcleo del Eurosistema y del Sistema Europeo de Bancos Centrales (SEBC).

El SEBC está integrado por el BCE y los BCN de todos los estados miembros de la UE.

Cuadro 1: Países Zona Euro y Bancos Centrales Nacionales

Cuadro 1 Fuente: (BCE. 2016-2) y elaboración propia 2016.

 

 

Asociaciones bancarias supranacionales

Existen cinco organizaciones bancarias supranacionales con intereses en el ámbito europeo. Entre ellas, la Banca pública se ve representada por la Asociación Europea de Bancos Públicos (AEBP). Por la parte Cooperativa, son la “European Network of Credit Union” (ENCU) y la Asociación Europea de Bancos Cooperativos (EACB) las encargadas de guardar los intereses del colectivo. La Banca privada por acciones se encuentra representada por la Federación Bancaria Europea (EBF). Finalmente se encuentra la “European Savings and Retail Banking Group” (ESGB) que tiene como objetivo la defensa de las Cajas de Ahorros y de Bancos privados por acciones.

European Network of Credit Union

La “European Network of Credit Union” (ENCU, 2016) tiene como objetivo ser el medio de interlocución entre el sector cooperativo de crédito y las instituciones europeas.
La ENCU dentro de la Zona Euro tiene entre sus miembros a la Unión Estonia de Cooperativas de Crédito (EUCC) y a la Liga Irlandesa de Uniones de Crédito (ILCU).
La EUCC se fundó en 1999 como la asociación nacional de 10 Cooperativas de crédito. Sus Cooperativas de crédito disponen de 28 millones de euros en ahorros y 24 millones de euros en inversiones crediticias.
En Irlanda la ILCU representa a 469 Cooperativas de crédito, con 3,3 millones de clientes, 13.303 millones de euros en ahorros y 4.967 millones de euros en préstamos.

Asociación Europea de Bancos cooperativos

La Asociación Europea de Bancos cooperativos (EACB, 2016) en inglés “European Association of Co-operative Banks” (EACB) se fundó en 1970. Representa, promueve y defiende los intereses comunes de los Bancos cooperativos. Dispone de 24 miembros y 7 asociados. Su ámbito geográfico incluye la Unión Europea (incluyendo la Zona no Euro), Japón, Canadá y Suiza.
La Banca Cooperativa en Europa juega un papel decisivo con sus 78 millones de miembros,860.000 empleados y una cuota de mercado media de alrededor del 20 %.

Cuadro 2: Miembros y asociados EACB en la Zona Euro

País Asociado o miembro
Alemania Bundesverband der Deutschen Volksbanken und Raiffeisenbanken
– BVR
 Alemania   DZ BANK AG
 Austria  Fachverband der Raiffeisenbanken
 Austria Österreichischer Genossenschaftsverband (Schulze-Delitzsch)
 Bélgica  CERA KBC-Ancora
 Chipre  Co-operative Central Bank Ltd.
 Eslovenia  Deelna banka Slovenije d.d.
 España  Unión Nacional de Cooperativas de Crédito
 España  Banco de Crédito Cooperativo (BCC)
Finlandia   OP Financial Group
Francia  Confédération Nationale du Crédit Mutuel
 Francia  Fédération Nationale du Crédit Agricole
 Francia   BPCE
 Grecia   Association of Co-operative Banks of Greece
 Italia  Federazione Italiana delle Banche di Credito Co-operativo-
Casse Rurali ed Artigiane
 Lituania  Lithuanian Central Credit Union
 Luxemburgo  Banque Raiffeisen Luxembourg
 Países Bajos   Rabobank Nederland
 Portugal FENACAM – Federação Nacional das Caixas de Crédito Agricola
Mútuo, F.C.R.L.

Cuadro 2 Fuente: (EACB, 2016) y elaboración propia 2016.

Asociación Europea de Bancos Públicos

La Asociación Europea de Bancos Públicos (EAPB, 2016) ,“European Association of Public Banks & Funding Agencies AISBL” se funda en el año 2000. Sus miembros son: instituciones financieras, organismos de financiación, los Bancos públicos, asociaciones de Bancos públicos y Bancos con intereses similares.
Para el ingreso en la asociación los miembros deben residir en un país de la Unión Europea(UE), Suiza, países firrmantes del Espacio Económico Europeo (EEE-Tratado) o en un estado cuya solicitud de adhesión a la Unión Europea ya sea aceptada oficialmente.
La Asociación representa directa e indirectamente más de 90 instituciones financieras. En su conjunto, tienen una cuota de mercado europeo de aproximadamente el 15 %, un balance total de alrededor de 3.500 millones de euros y representan unos 190.000 empleados.

 

Cuadro 3: Miembros EAPB en la Zona Euro

País Asociado o miembro
Alemania Bayerische Landesbank
Alemania Bundesverband Öff entlicher Banken Deutschlands (VÖB )
Alemania Investitions- und Förderbank Niedersachsen – NB ank
Alemania Wirtschafts- und Infrastrukturbank Hessen (WIB ank)
Alemania Thüringer Aufbaubank
Alemania Sächsische Aufbaubank – Förderbank
Alemania NRW .BANK
Alemania Investitionsbank Berlin
Alemania Alemania LFA Förderbank Bayern
Alemania Landeskreditbank Baden-Württemberg – Förderbank
Alemania Landwirtschaftliche Rentenbank
Austria Austria Erste Group Bank AG
Eslovenia Eslovenia Slovene Export and Development Bank (SID Bank)
Francia Francia Société de Financement Local – Sl
Finlandia Finlandia Municipal Bank PLC, Finland
Países Bajos  Bank Nederlandse Gemeenten N.V.
Países Bajos Nederlandse Waterschapsbank N.V.

Cuadro 3 Fuente: (EAPB, 2016) y elaboración propia 2016.

Federación Bancaria Europea

Creada en 1960, la Federación Europea de Bancos (EBF, 2016) es la voz del sector bancario europeo ante los países de la Unión Europea y también ante la Asociación Europea de Libre Comercio. Sus miembros son 32 asociaciones bancarias nacionales.
En el ámbito global, la EBF representa los intereses de unos 4.500 Bancos. El global de sus asociados representa más del 80% de los activos totales y depósitos; y alrededor del 80% de las inversiones en préstamos bancarios dentro de la UE.

 

Cuadro 4: Miembros y asociados EBF en la Zona Euro

País Asociado o miembro
Austria  The Austrian Bankers’ Association
Bélgica Febeln
Chipre Association of Cyprus Banks
Estonia The Estonian Banking Association
Finlandia The Federation of Finnish Financial Services
Francia  The French Banking Federation
Alemania  The Association of German Banks
Grecia  The Hellenic Bank Association
Irlanda Banking and Payments Federation Ireland
Italia OP The Italian Banking Association
Lituania Association of Lithuanian Banks
Luxemburgo  The Luxembourg Bankers’ Association
Malta Malta Bankers’ Association
Portugal Portuguese Banking Association
Eslovaquia Slovak Banking Association
Eslovenia The Bank Association of Slovenia
España The Spanish Banking Association
Eslovenia  The Dutch Banking Association

Cuadro 4 Fuente: (EBF, 2016) y elaboración propia 2016.

 

Agrupación Europea de Cajas de Ahorros y Bancos Minoristas – ESBG

La Agrupación Europea de Cajas de Ahorros y Bancos Minoristas (ESGB, 2016) ,“European Savings and Retail Banking Group” se funda el 23 de abril de 1963. Su objetivo es la defensa de los intereses de las Cajas de Ahorros y Banca minorista. En la actualidad son 20 los países donde tiene presencia y 26 el número de sus miembros.

 

Cuadro 5: Miembros y asociados ESGB en la Zona Euro

País Asociado o miembro
Austria Österreichischer Sparkassenverband
Bélgica  Belgian Assocation of savings and Retail Banks
Finlandia  Säästöpankkiliitto (Finnish Savings Banks Association)
Francia  Groupe BPCE
Francia  Fédération Nationale des Caisses d’Epargne (FNCE)
Alemania  Deutscher Sparkassen- und Giroverband
Italia  Associazione di Fondazioni e di Casse di Risparmio SpA
Luxemburgo  Banque et Caisse d’Epargne de l’Etat (BCEE)
Malta Bank of Valletta Group
Portugal  Caixa Geral de Depósitos
Portugal  Montepio
Eslovaquia  Slovenska Sporitelna AS
España CaixaBank
España CECA
Países Bajos SNS Bank

Cuadro 5 Fuente: (ESGB, 2016) y elaboración propia 2016.

Entre los valores que deende la ESGB se encuentran: financiar la economía real mediante la Banca minorista; fomentar el ámbito local y regional; y equilibrar la sostenibilidad financiera y el retorno a la sociedad. Para lograrlo, las Cajas y Banca minorista ofrecen productos y servicios que mejoren el bienestar financiero de los clientes (al por menor), promocionando la inclusión financiera e invirtiendo de manera responsable según pautas: medioambientales, sociales y éticas.

La asociación austríaca “Sparkassengruppe” (Sparkassengruppe, 2016) esta conformada por: Erste Group Bank AG, Erste Bank der Oesterreichischen Sparkassen AG (Erste Bank Oesterreich), la Zweite Wiener Vereins-Sparcasse y las 46 Cajas de Ahorros regionales y sus subsidiarias. Con casi un tercio de los austriacos como clientes de una Caja de Ahorros; los depósitos al final del año 2014 llegaron a 65.900 millones de euros y a los 66.200 millones de euros en créditos.

En Alemania, se encuentra “Deutscher Sparkassen- und Giroverband” (DSGV, 2016) la asociación congrega: uniones de crédito 413; grupos de Bancos regionales 7; DekaBank 1; Landesbausparkassen 9; seguro primario pública 11; compañías de leasing 4; empresas de factoraje 4; empresas de capital riesgo y otras compañías de servicios financieros 68; Asociaciones de Ahorros regionales, Bancos y la Asociación Alemana de Cajas de Ahorros 13.

El miembro finlandés de la ESGB es el “Savings Banks Group Finaland” (Saastopankki,2016). La asociación la conforman 23 Cajas de Ahorros y las empresas que proporcionan productos y servicios al propio grupo. Los activos totales ascienden a los 9.200 millones de euros, los créditos a clientes 6.300 millones de euros y depósitos totales de 5.900 millones de euros. Cuenta con 470.000 clientes y con el foco principal situado sobre los clientes privados (72% del crédito), las empresas pequeñas y medianas (19 %) y los clientes agrícolas y forestales (9 %).

La representación francesa viene por “Groupe Banque Populaire and Caisse d’Epargne” (BPCE, 2016) que con 108.000 empleados atiende a 35 millones de clientes. Perteneciendo al grupo se encuentran: 18 Bancos populares (229.000 millones de euros en ahorros y 173.000 millones en créditos), 17 Cajas de Ahorros (399.000 millones de euros en ahorros y 225.000 en créditos).

Según la información recogida por la “Associazione di Fondazioni e di Casse di Risparmio Spa” (ACRI, 2016) en el mercado italiano a finales de 2014 quedaban en el cerca de cuarenta Cajas de Ahorros , con 4.680 sucursales, más de 38 mil empleados, más de 220.000 millones de euros en activos totales, más de 148.000 millones de euros en depósitos directos. Las otras Cajas de Ahorros se han convertido en el centro de algunos de los mayores grupos bancarios italianos.

En Luxemburgo se localiza el “Banque et Caisse d’Epargne de l’Etat Luxembourg” (BCEE,2016 ) que para el ejercicio 2014 contaba con unos depósitos de 25.118 millones de euros y 18.311,3 millones de euros en créditos.
En España la Confederación Española de Cajas de Ahorros (CECA) representaba los intereses de las Cajas de Ahorros. Pero tras la conversión de sus Cajas en Bancos privados por acciones (salvo las excepciones de Caixa Ontinyent y Caixa Pollença (Aríztegui, 2011)) la situación cambia y la CECA pasa a representar a las fundaciones de las Cajas, las dos Cajas citadas por (Aríztegui, 2011) y los Bancos nacidos de las extintas Cajas.

Para (Sanchís, 2013) la caída de las Cajas tuvo dos causas: la asunción de elevados riesgos en actividades diferentes de las puramente bancarias y la politización de sus órganos de gobierno.

Cuadro 6: Proceso de integración de Cajas de Ahorros diciembre
2011

Entidad original Nueva entidad
Catalunya/Tarragona/Manresa Catalunya Caixa
Sabadell/Terrasa/Manlleu Unimm
España/Duero  CEISS
Cajastur+CCM/Cantabria/Extremadura  Liberbank
CAM  Banco Sabadell
Caixa Nova+ Banco Gallego /Nova Caixa Galicia Nova Caixa Galicia
Madrid/Bancaja+Banco Valencia/Laietana/Insular/ Canarias/
Ávila/Segovia/Rioja		 Bankia
Murcia/Penedes/ San Nostra/Granada Mare Nostrum
Canarias/Ávila/Segovia/Rioja Navarra/ General de Canarias/
Municipal de Burgos/Caja/Sol/Guadalajarra		 Banca Civica
BBK/Cajasur/Caja Vital/Kutxa  Kutxa Bank
Unicaja /Jaén Unicaja
La Caixa/Girona CaixaBank
CAI/ CC Burgos/ Badajoz  Caja 3
Ibercaja Ibercaja Banco
Caja Ontinyent  
Caja PollenÇa  

Cuadro 6 Fuente: (Ariztegui, 2011) y elaboración propia.

 

Autor

Jose Vicente Sorni Ferrer

Máster en Investigación en Economía  Monetaria y Financiera – Ingenierio Superior  Infomático.

(Extraido TFM 2016).

 

Bibliografía

Agencia de Innovación y Desarrollo de Andalucía – IDEA, (2016). “Agencia de Innovación y Desarrollo de Andalucía”. Recuperado de http://www.agenciaidea.es/web/guest/acerca-de-laagencia. Consultado: 20/06/2016.

Álvarez, M.B., Arbesu P., Fe C. (2000). “Las Cooperativas en el marco de la teoría de la agencia”. CIRIEC-España, Revista de Economía Pública, Social y Cooperativa, no 34, abril 2000, pp. 169-188.

Asociación Española de Banca – AEB (2014). “Balances de la Banca en España”, Documento de trabajo, (14/23). Recuperado de https://www.aebanca.es/es/EstadosFinancieros. Consultado:16/05/2016.

Associazione di Fondazioni e di Casse di Risparmio Spa – ACRI, (2016). “Associazione di Fondazioni e di Casse di Risparmio Spa”.Recuperado de http://www.acri.it/Articles/PublicArticle/373/Acri. Consultado: 22/07/2016.
Aríztegui J. (2011). “40 años de la Unacc- El nuevo mapa del sistema financiero; El proceso de reforma del sistema financiero español”. UNACC. Págs.: 17-34.

Banco Central Europeo – BCE, (2015). “Mapa de la Zona del Euro 1999 – 2015”. Recuperado de https://www.ecb.europa.eu/euro/intro/html/map.es.html. Consultado 12/05/2016.

Banco Central Europeo – BCE, (2016-1). “Herndahl index for credit institutions (CIs) total assets, Austria, Domestic (home or reference area)”. Recuperado de http://www.globalcube.net/clients/eacb/content/mhttp:sdw.ecb.europa.eu/browse.do?node=bbn2869.Consultado 12/05/2016.

Banco Central Europeo – BCE (2016-2). “Banco Central Europeo, Sistema Europeo de Bancos Centrales y Eurosistema”. http://www.ecb.europa.eu/ecb/orga/escb/html/index.es.html. Consultado 12/05/2016.

Banco Central Europeo – BCE (2016-3). “Statistical Data Warehouse”. Recuperado de http://sdw.ecb.europa.eu/browse.do?node=bbn2869. Consultado 12/05/2016.

Banco Central Europeo – BCE (2016-4). “Suscripción de capital Bancos Centrales Nacionales ”. Recuperado de http://www.ecb.europa.eu/ecb/orga/capital/html/index.es.html. Consultado 12/05/2016.

Banque et Caisse d’Epargne de l’Etat Luxembourg – BCEE, 2016. Recuperado de https://www.bcee.lu/. Consultado 21/07/2016.

Bruque, S., Hernández, M.J., Moyano, J., Vargas, A. (2002). “¿Son más competitivas las sociedades cooperativas? : un análisis en el sector de la distribución farmacéutica”. N. 42, págs 131-157 (2002). ISSN 0213-8093. Recuperado de:
http://rabida.uhu.es/dspace/handle/10272/7821. Consultado 25/08/2016.

Campillo, J. P., Ibáñez, P. C., Vargas, J. M. (2012). “Las sociedades cooperativas y las empresas capitalistas en la comunidad valenciana: Análisis comparado de su estructura económica y financiera”. CIRIEC – Espana, (74), 117-147. Recuperado
http://search.proquest.com.ezproxy.uned.es/docview/1369311538?accountid=14609. Consultado 26/08/2016.

Campos, V., Sanchís, J.R. (2015). “Caixa Popular – Un model de banca Cooperativa social i diferent”. Editorial Vincle. Págs.: 64 y 84.

Confederación Española de Cajas – CECA, (2014). “Anuario Estadístico 2014”. Recuperado de: http://hidra5.ceca.es. Consultado 10/05/2016.

CERA, (2016). Documento de trabajo, (14/23). Recuperado de http://www.cera.be/fr/AProposDeCera/NotreMission. Consultado 12/05/2016.

Cermelli, M. (2015). “Bancos de crédito cooperativo y crecimiento territorial:génesis de un modelo de desarrollo local y análisis del caso del Banco de Crédito Cooperativo «G. Toniolo» de San Cataldo”. Universidad de Deusto. Boletín de la Asociación Internacional de Derecho Cooperativo ISSN: 1134-993X ISSN-e: 2386-4893, Núm. 49/2015, Bilbao. Págs.: 181-193.
Climent, S. (2012). “La caída de las Cajas de Ahorros españolas. Cuestión de rentabilidad, tamaño y estructura de propiedad“. Estudios de Economía Aplicada. Vol. 30-2 2012. Págs.: 1– 26.

Cortés, F.J., Belmonte, L.J. (2010). “La base social de las Cooperativas de crédito. La importancia de la responsabilidad social Cooperativa”. Revista de Estudios Empresariales. Segunda época.Número: 2. Págs.: 35 – 53.

Dilek, B., Reinhard, H., Ulrich, S. (2013). “Savings Banks and Cooperative Banks in Europe”. Goethe University, Frankfurt/Germany. Center of Excellence SAFE Sustainable Architecture for Finance in Europe. Recuperado de http://safe-frankfurt.de/uploads/media/Schmidt_Buelbuel_Schuewer_Savings_Banks_and_Cooperative_Banks_in
_Europe.pdf. Consultado 22/07/2016.

Deutscher Sparkassen- und Giroverband -DSGV (2016).Recuperado de https://www.dsgv.de/de/. Consultado 22/07/2016.
España. Ley 31/1985, de 2 de agosto, de Regulación de las Normas Básicas sobre Órganos Rectores de las Cajas de Ahorros.Boletín Oficial del Estado, núm. 190, de 9 de agosto de 1985. Págs.: 25243 a 25248.

España. Ley 26/2013, de 27 de diciembre, de Cajas de Ahorros y fundaciones bancarias.Boletín Oficial del Estado, no 311, 2013, de 28 de diciembre.

España. Ley 10/2014, de 26 de junio, de ordenación, supervisión y solvencia de entidades de crédito. Boletín Oficial del Estado, no 156, 2014, de 27 de junio.

España. Real Decreto 2290/1977, de 27 de agosto, por el que se regulan los organos de gobierno y las funciones de las Cajas de Ahorros. Boletín Ocial del Estado, núm. 212, de 5 de septiembre de 1977.

España. Real Decreto Legislativo 1/2010, de 2 de julio, por el que se aprueba el texto refundido de la Ley de Sociedades de Capital. Boletín Ocial del Estado, no 161, 3 de julio.

España. Real Decreto 84/2015, de 13 de febrero, por el que se desarrolla la Ley 10/2014, de 26 de junio, de ordenación, supervisión y solvencia de entidades de crédito. Boletín Oficial del Estado, no 39, 2015, 14 febrero.

European Association of Co-operative Banks – EACB (2014). “Annual Report 2013 – Financial Indicators”,pág. 26. Recuperado de http://www.globalcube.net/clients/eacb/content/ medias/publications6. Consultado 12/05/2016.

European Association of Co-operative Banks – EACB (2016). “Miembros y asociados”. Recuperado de http://www.eacb.coop/en/eacb/member_organisations/full_members.html. Consultado 12/05/2016.

European Association of Public Banks – EAPB (2016). “Asociación Europea de Bancos Públicos”. Recuperado de http://www.eapb.eu/page?pge=index&page=home&are=9&mi=4. Consultado 12/05/2016.

European Banking Federation – EBF (2016). “European Banking Sector – Facts & Figueres”,pág. 139. Recuperado de http://www.zyyne.com/zh5/187540#p=158&z=0. Consultado 12/05/2016.

European Banking Federation – EBF (2016-1). “Federación Bancaria Europea”. Recuperado de http://www.ebf-fbe.eu/. Consultado 12/05/2016.

European Network of Credit Union – ENCU (2016). “Saldos en depositos y préstamos”. Recuperado
de http://creditunionnetwork.eu/. Consultado 12/05/2016.

European Savings and Retail Banking Group – ESBG (2016).Recuperado de http://www.savings-banks.com. Consultado 12/05/2016.

Fernández, A.I., Gónzalez, F. (2006). “Riesgo bancario: regulación, supervisión y entorno institucional“. Papeles de Economía Española, 2006 – unioviedo.es. Recuperado: http://www.unioviedo.es/fgonzale/publications/_PEE_Riesgo_Bancario_Regulacion_Supervision_y_Entorno_Institucional.pdf.
Consultado 26/08/2016.

Fundación de las Cajas de Ahorros – Funcas (2015). “El nuevo mapa de las Fundaciones: de Cajas de Ahorro a Fundaciones” ISBN: 978-84-15722-30-4 y ISBN: 978-84-15722-31-1. Cecabank. // Recuperado de http://www.ceca.es/wp-content/uploads/2015/04/Libro-Mapafundaciones.
pdf. Consultado 12/05/2016.

Fungácová, Z., Solanko, L., Weill, L. (2013). “Does bank competition influence the lending channel in the euro area?”. Bank of Finland, BOFIT,Institute for Economies in TransitionInstitute for Economies in Transition.
Galindo, A., Panizza, U. (2005). “Los múltiples rostros de los Bancos públicos”. Banco Interamericano de Desarrollo, mayo-agosto 2005. Recuperado: https://publications.iadb.org/bitstream/handle/11319/4004/Ideas. Consultadado
24/05/2016.

García, F. (2004). “El gobierno corporativo en las Cajas de Ahorros españolas: Un modelo eficiente y precursor“. Boletín de Estudios Económicos 59.182, agosto 2004. Págs.: 209-224.

García, J., Seijo, C. (2013). “Ética y socialización en la banca pública venezolana”. CLIO América, ISSN-e 2389-7848, ISSN 1909-941X, Vol. 7, No. 14, 2013 (Ejemplar dedicado a: Revista Clío América), págs. 164-169

García, R. (2016). “Análisis de la eciencia y la competitividad en el proceso de concentración del Sistema Bancario Español durante la crisis bancaria“.Recuperado de http://uvadoc.uva.es/handle/10324/16389. Consultado 12/05/2016.

García, T., Robles, M.D. (2003). “Determinantes del Risk Taking en las entidades financierasespañolas,¿estructura de la propiedad o tamaño?“. Revista de Economía Financiera.

Goddard, J., Molyneux, P., Wilson, J., Tavakoli, M. (2007). “European banking: An overview”. Journal of Banking & Finance. No 31. Págs.: 1911–1935.

Gónzalez, J., Grigoli, F. (2013). “State-Owned Banks and Fiscal Disciplin”. IMFWorking Paper Fiscal Affairs Department and Western Hemisphere Department. Octubre 2013. Recuperado de https://www.imf.org/external/pubs/ft/wp/2013/wp13206.pdf. Consultado 12/05/2016.

Groupe Banque Populaire and Caisse d’Epargne – BPCE (2016). “Groupe Banque Populaire and Caisse d’Epargne” Recuperado de http://www.groupebpce.fr/Le-Groupe/L-essentiel/Prol.Consultado 20/07/2016.

Herfindahl, O.C. (1950). “Concentration of industry steel”. Columnbia University (no publicada).

Hirschman, A. (1980). “National Power and the Structure of Foreign Trade”. University of California Press .

Iannotta, G., Nocera, G., Sironi, A. (2007). “Ownership structure, risk and performance in the European banking industry ”. Universita’ Bocconi, Institute of Financial Markets and Institutions and NEWFIN Research Centre. Journal of Banking & Finance. No 31. Págs.: 2127–2149.

Inštitút zamestnanosti (Employment Institute, IZ Bratislava) – IZ, (2016). “Co-operative Movement in Slovakia”. Recuperado de http://www.iz.sk/en/short-news/co-operative-movement-inslovakia.Consultado 20/07/2016.

Kampel, D., Rojze, A. (2004). “Algunas reexiones sobre el rol de la banca pública”. CEFID- AR, Centro de economía y finanzas para el desarrollo de Argentina. Documento de trabajo No 2 -2004. Recuperado de: http://www.ced-ar.org.ar/documentos/AlgunasReflexionessobreelRoldelaBancaPublica-2004.pdf. Consultado: 27/08/2016.

Martín, M.A., Dominguez, J.C., Perea, J.L., Saca, F., Sanchez, S. (2011). “La concentración bancaria y su impacto en los mercados de capitales de los países emergentes”. Anales de estudios económicos y empresariales, Vol. XXI, 2011. Págs.: 159-177.

Moreno, J. (2013). “Integración europea y eciencia bancaria: determinantes de la eficiencia bancaria en los nuevos estados miembros de la Unión Europea”.Universitat de Lleida. Departament d’Administració d’Empreses i Gestió Econòmica dels Recursos Naturals. Recuperado http://hdl.handle.net/10803/120150. Consultado 26/08/2016.

Orcos, R., Palomas, S. (2015). “Liberalización del sector bancario y persistencia de las formas organizativas”. Revista Innovar Journal Vol. 25, No. 58, octubre-diciembre 2015.

Palomo, R.J, Sanchís, J.R. (2010). “Efectos de las fusiones sobre la concentración y la eficiencia bancaria: el caso de las Cajas Rurales y los retos de la crisis nanciera“, Revista española de financiación y contabilidad. Vol. XXXIX, No 146, abril-junio 2010. Págs.: 289-319.

Plaza, I. (2011). “Temas de Investigación en Economía de la Empresa Bancaria“. Universiad
Nacional de Eduación a Distancia. ISBN: 978-84-362-6388-6. Págs.: 126-145.

Rhoades, S. (1993). “The Herndahl-Hirschman Index”. Federal Reserve Bulletin, issue Mar,
págs. 188 -189.
Recuperado de https://fraser.stlouisfed.org/docs/publications/FRB/pages/1990-1994/.pdf. Consultado
12/05/2016.

Saastopankki (2016). “Savings Banks Group Finland”.Recuperado de http://www.saastopankki./documents/10180/0/ Savings+Banks+Group+2016.pdf/f40598d7-2611-4bd9-8ad4-fbccc4c4d391. Consultado 12/07/2016.

Sanchís, J.R. (2013). “La banca que necesitamos”. Universitat de Valencia. ISBN: 978-84-37091-43-3. Pág. 54.

Sicilia, J., Fernández, A., Rubio, A. (2013). “Fragmentación nanciera y Unión bancaria: hacia una Europa más integrada”. Septiembre – octubre 2013. Recuperado de http://www.revistasice.com/CachePDF/ICE_874_101-120_
_8E20A17CDF57D8782B3CFA19F9EA46F3.pdf (16-05-2016). Consultado: 12/05/2016.

Soler, T., Melián, A. (2012). “Cooperativas de crédito y Banca social: viejas y nuevas respuestas
éticas y solidarias a problemas de siempre”. REVESCO No 109. ISSN: 1885-8031 –
www.ucm.es/info/revesco Págs:45-80.

Sparkassengruppe (2016). “Austrian Savings Banks Association”.Recuperado de http://www.sparkassenverband.at. Consultado 12/05/2016.
U.S.- Departament of Justice (2015). “Herndahl-Hirschaman index”.Recuperado de: https://www.justice.gov/atr/herndahl-hirschman-index. Consultado 12/05/2016.

Vergés J. (2014). “Comparative efciency of Public-owned vs. Private-owned companies: The empirical evidence ”, MPRA Paper No 58816, 24 septiembre 2014. Recuperado de http://mpra.ub.uni-muenchen.de/58816/. Consultado 12/05/2016.

Vives, X. (2010). “La crisis financiera y la regulación”, IESE Bussines School – Universidad de Navarra. Recuperado de: http://blog.iese.edu/xvives/les/2011/09/La-crisis-financiera-y-laregulacion.pdf. Consultado 12/05/2016.

Zurita, J. (2014). “Análisis de la concentración y competencia en el sector bancario”, documento de trabajo (14/23).
Recuperado de https://www.bbvaresearch.com/ wpcontent/uploads/2014/09/WP-concentraciÓn-y-competencia-sector-bancario.pdf. Consultado 12/05/2016.